Capital Southwest

Die Capital Southwest Corporation ist eine Unternehmensentwicklungsgesellschaft, die sich auf Kredit-, Private-Equity- und Risikokapitalinvestitionen in mittelständische Unternehmen, Mezzanine-, Spätphasen-, reife Unternehmen, Wachstumsunternehmen, Buyouts, Rekapitalisierungen und Wachstumsinvestitionen spezialisiert hat. Das Unternehmen investiert nicht in Neugründungen, börsennotierte Unternehmen, Immobilienentwicklungen, Projektfinanzierungsmöglichkeiten, Öl- und Gasexplorationsunternehmen, Unternehmen in Schwierigkeiten, Turnarounds und Unternehmen, bei denen eine wichtige Führungskraft ausscheidet. Im unteren Mittelstand investiert das Unternehmen in der Regel in Wachstumsfinanzierungen, Bolt-on-Akquisitionen, Akquisitionen auf neuen Plattformen, Refinanzierungen, Dividenden-Rekapitalisierungen, Sponsor-geführte Buyouts und Management-Buyouts. Die Investitionsstrukturen sind Unitranche-Schulden, nachrangige Schulden, vorrangige Schulden, erst- und zweitrangige Schulden sowie Vorzugs- und Stammaktien. Das Unternehmen tätigt Ko-Investitionen in Eigenkapital neben Fremdkapitalinvestitionen in Höhe von bis zu 20 % des Gesamtbetrags und tätigt nur Investitionen, die nicht der Kontrolle unterliegen. Das Unternehmen investiert vorzugsweise in die Bereiche industrielle Fertigung und Dienstleistungen, Vertrieb mit Mehrwert, Gesundheitsprodukte und -dienstleistungen, Unternehmensdienstleistungen, Spezialchemikalien, Lebensmittel und Getränke, technologiegestützte Dienstleistungen und SaaS-Modelle. Das Unternehmen versucht, in Energiedienstleistungen und -produkte, industrielle Technologien sowie Spezialchemikalien und -produkte zu investieren. Im Bereich Energiedienstleistungen und -produkte strebt das Unternehmen Investitionen in jedem Segment der Branche an, einschließlich Upstream, Midstream und Downstream, mit Ausnahme von Exploration und Produktion, wobei der Schwerpunkt auf differenzierten Produkten und Dienstleistungen, Ausrüstungs- und Werkzeugvermietung, Verbrauchsprodukten sowie Bohr- und Fertigstellungschemikalien liegt. Im Bereich der Industrietechnologien investiert das Unternehmen in die Bereiche Automatisierung und Prozesssteuerung, Förder- und Verpackungsanlagen, Industriefiltration und Flüssigkeitshandhabung, Messung, Überwachung und Prüfung, professionelle Werkzeuge sowie Sensoren und Messgeräte. Im Bereich Spezialchemikalien und -produkte strebt das Unternehmen Investitionen in Unternehmen an, die hochdifferenzierte Chemikalien und Produkte entwickeln und herstellen, darunter Klebstoffe, Beschichtungen und Dichtstoffe, Katalysatoren und Absorptionsmittel, kosmetische Mittel, Feinchemikalien, Aromen und Duftstoffe, Hochleistungsschmierstoffe, Polymere, Kunststoffe und Verbundstoffe, chemische Dosier- und Filtrationsanlagen, Verbrauchsmaterialien und Werkzeuge für den professionellen und industriellen Handel, technische Lösungen für Heizungs-, Lüftungs-, Klima- und Elektroinstallationen sowie bestimmte Hochleistungsmaterialien für den Brandschutz und Anwendungen auf Ölfeldern. Das Unternehmen kann auch in außergewöhnliche Gelegenheiten im Bereich der Bauprodukte investieren. Das Unternehmen strebt Investitionen in den Vereinigten Staaten an. Das Unternehmen strebt Investitionen in Wertpapiere im Wert von 5 bis 25 Millionen Dollar an. Das Unternehmen strebt Eigenkapitalinvestitionen in Höhe von 5 bis 50 Mio. $ und Fremdkapitalinvestitionen in Höhe von 5 bis 20 Mio. $ sowie Co-Investitionen in Transaktionen bis zu 40 Mio. $ an. Sie investiert bevorzugt in Unternehmen mit einem Umsatz von mehr als 10 Mio. USD, die rentabel arbeiten und in der Vergangenheit eine Wachstumsrate von mindestens 15 % pro Jahr aufwiesen. Innerhalb des unteren Mittelstandes werden Investitionen in Unternehmen mit einem EBITDA von weniger als 15 Mio. USD angestrebt. Opportunistisch wird auch in den oberen Mittelstand investiert, der im Allgemeinen als Unternehmen mit einem EBITDA von mehr als 50 Mio. USD definiert wird. Zusätzlich zu den Direktinvestitionen stellt das Unternehmen Kapital für syndizierte Darlehen mit erstem und zweitem Pfandrecht im oberen Mittelstand zur Verfügung. Kriterien für Upper Middle Market Syndicated 1st Lien sind: EBITDA-Größe über $30 Millionen, Closing Leverage größer als das Vierfache, Investment Hold-Größe zwischen $5 Millionen und $7 Millionen, Investitionsrendite größer als 6,5%. Die Kriterien für Upper Middle Market Syndicated 2nd Lien sind: EBITDA-Größe von mehr als 50 Mio. $, Closing Leverage von mehr als dem 6-fachen, Investitionsvolumen zwischen 5 und 7 Mio. $, Investitionsrendite von mehr als 9%. Das Unternehmen bevorzugt Mehrheits- und Minderheitsbeteiligungen. Das Unternehmen hat die Flexibilität, Investitionen über einen sehr langen Zeitraum in seinen Portfoliounternehmen zu halten. Sie kann auch über Optionsscheine investieren. Das Unternehmen zieht es vor, sich am Verwaltungsrat seiner Portfoliounternehmen zu beteiligen. Die Capital Southwest Corporation wurde am 19. April 1961 gegründet und hat ihren Sitz in Dallas, Texas.

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