Skeena Resources

Skeena Resources hat Senior Secured Notes über 750 Mio. USD (Fälligkeit 2031, Kupon 8,5 %) begeben; die Anleihe ist zwei Jahre unkündbar und zahlt halbjährlich. 184 Mio. USD der Erlöse werden verwendet, um 66,67 % einer 200‑Mio.-USD-Gold‑Streaming‑Vereinbarung mit Orion zurückzukaufen und die Streaming‑Verpflichtung bei Eskay Creek von 10,55 % auf 3,52 % zu senken. Weitere Mittel refinanzieren ungenutzte Kreditfazilitäten und stellen rund 470 Mio. USD für verbleibende Bauarbeiten, allgemeine Unternehmenszwecke und Transaktionskosten bereit. Das genehmigte Projekt Eskay Creek befindet sich im Bau mit geplanter erster Produktion im zweiten Quartal 2027; Skeena ist weiterhin Pre‑Revenue und Analysten erwarten für das laufende Jahr keine Profitabilität. » Mehr auf de.investing.com

Skeena Resources beabsichtigt die Emission vorrangig besicherter Senior Secured Notes über 750 Mio. US-Dollar mit Fälligkeit 2031. Etwa 184 Mio. US-Dollar sollen zum teilweisen Rückkauf einer Gold-Streaming-Vereinbarung mit Orion (Reduzierung der Lieferverpflichtungen um 66,67 %) verwendet werden, rund 100 Mio. US-Dollar in ein Zinsrücklagenkonto und der Rest für die Weiterentwicklung von Eskay Creek, Gebühren und allgemeine Unternehmenszwecke. Die Anleihen werden durch Tochtergesellschaften garantiert und durch erstrangige Pfandrechte auf Vermögenswerte, einschließlich Beteiligungen am Eskay-Creek-Projekt, besichert. Skeena plant zudem, sein vorrangiges Term Loan über 350 Mio. US-Dollar und die Cost Over-run Facility bei Abschluss der Transaktionen aufzulösen; die Anleihen werden nach Rule 144A/Regulation S und in Kanada privat angeboten. Das genehmigte Eskay-Creek-Projekt befindet sich im Bau mit geplantem Produktionsstart im zweiten Quartal 2027. » Mehr auf de.investing.com

Skeena Resources berichtet, dass Eskay Creek vollständig genehmigt und zu etwa 49 % fertiggestellt ist, mit klarer Sicht auf erste Produktion und Cashflow im 2. Quartal 2027. Der Plan sieht rund 450.000 Unzen Goldäquivalent pro Jahr bei ~5,5 g/t in den Jahren 1–5 vor, gestützt durch kostengünstigen Wasserkraftstrom zu ~C$0.065/kWh. Die DFS 2023 (bei aktuellen CAD-Spotpreisen) ergab einen nach Steuern NPV von ~C$9 Milliarden, eine IRR von 107 % und eine Amortisation in unter acht Monaten; ein aktualisiertes NI 43-101 wird später in diesem Jahr erwartet. Die Projektfinanzierung wurde Mitte 2024 mit Orion und Blackstone gesichert, und Skeena prüft eine Refinanzierung mit KKR, während der Schwerpunkt auf der Umsetzung liegt, um Zeitplan und Budget einzuhalten. » Mehr auf finance.yahoo.com